A tick volume olyan indikátor, amely minden ügyletet mér, akár felfelé, akár lefelé, és azokat a volumeneket is, amelyek ezeket az ügyleteket az adott időszakban kísérik. A piac egészének elemzésekor a kereskedők jellemzően trendfordulót vagy a trend folytatódását keresik. A hatékony kereskedéshez olyan előnyre van szükség, amely segít eldönteni, van-e esélye a trendnek folytatódni.
Hogyan működik a volumen
A volumen a vételek és eladások együttese. Ha a vételi volumen nagyobb az eladásinál, a deviza értéke nő és az ára emelkedik. Fordítva ugyanez igaz. Ez a megbízási volumen alapelmélete, és rengeteg könyv és cikk született róla.
- A gond az, hogy ez az elmélet kiválóan működik a központosított piacokon, ahol hivatalos volumenadatok vannak. Ilyen például a részvény vagy az opció.
- A legnépszerűbb kereskedett piacra viszont egyáltalán nincsenek valós megbízási volumenadatok. Természetesen a forexről van szó. Az információ megszerezhető, de az átlagos, különösen a kezdő független kereskedő számára elérhetetlen.
Az egyetlen rendelkezésre álló adat az úgynevezett tick adat. Az mutatja meg, mekkora utat kellett az árnak az adott idő alatt, vagyis egy gyertyán belül megtennie.
A volumen és a tick volume közti különbség
Akkor lesz belőle baj, ha a kereskedő nem érti a volumenadat és a tick adat közti különbséget. Két példán érthető meg a legjobban.
1. példa
- Vegyük a GBP/USD párt. Tegyük fel, hogy 1000 kontraktust adnak el és csak 20-at vesznek. Mi történik az árral?
A vevőknek esélyük sincs, az ár habozás nélkül zuhan. A volumenindikátoron megemelkedett megbízási volument látnánk. Ha viszont a tick volume-ra nézünk, vagyis arra az adatra, amelyet a bróker szolgáltat és közvetlenül a platformban látunk, az előző oszlopokhoz képest csak kis változást tapasztalunk.
Miért van ez így? Az ok egyszerű. A tick volume nem a megbízások volumenét mutatja, hanem csak az abból származó elmozdulást. Vagyis ha az ár habozás nélkül esett mondjuk 100 pipet, akkor ez az elmozdulás csupán 100 pip.
2. példa
- A második példában vegyük ismét a GBP/USD-t. A különbség, hogy most 500 eladott és 500 vett kontraktus van. Mi történik most az árral?
Mivel a kereslet és a kínálat kiegyensúlyozott, a piacon bizonytalanság uralkodik. Az ár szűk sávban ingázik oldalról oldalra, és nagy valószínűséggel a nyitóértékhez közel zár.
A valós volumen indikátorán nagyjából ugyanakkora megbízási volument látnánk, mint az első példában. A tick volume-on viszont sokkal magasabb értéket. Azért, mert az ár hosszabb utat „járt be”, mielőtt az időszak lezárult.
Mit számol valójában a tick volume
Mindkét példából egyszerű meghatározás következik, amit érdemes megjegyezni. A tick egyetlen árváltozás, egy pip vagy annak töredéke, felfelé vagy lefelé. A tick volume az ilyen változások száma az adott gyertyán belül.
| Mutató | Mit számol | Hol található |
|---|---|---|
| Valós volumen | a forgalmazott mennyiséget | tőzsdék, tehát részvény, opció, határidős |
| Tick volume | az árváltozások számát | forex platformok |
A kettő közti különbség tehát nem a pontosságban van, hanem abban, hogy két különböző dolgot mérnek. A valós volumen arra felel, mennyi cserélt gazdát, a tick volume arra, milyen gyakran mozdult az ár. Ez utóbbi a piaci aktivitás mérőszáma.
Éppen ezért használható a tick volume egyáltalán a forexen. Amikor élénk a piac, több ügylet köttetik, a jegyzések gyakrabban frissülnek és több a tick. Amikor csend van, kevés. Az aktivitás és a volumen nem ugyanaz, de rendszerint azonos irányba mozognak, és ez elég ahhoz, hogy a tick volume ott is használható helyettesítő legyen, ahol valós volumen nem áll rendelkezésre.
Hol találja a tick volume-ot
A MetaTrader 4-ben és 5-ben ez a Volumes indikátor. Ráhúzza a grafikonra és oszlopokként rajzolódik ki az ár alatt. Devizapárokon nem a forgalmazott mennyiséget mutatja, hanem éppen a tickek számát, még ha egyszerűen volumennek is hívják. Ez a legtöbb félreértés forrása: a kereskedő látja a platformban a volumen szót és azt hiszi, ugyanaz a szám, amit a részvényekről ismer.
Részvény- és határidős piacokon ugyanabban a platformban már valós volumenről van szó, mert azt a tőzsde közzéteszi.
Hogyan használja a gyakorlatban
A tick volume önmagában nem ad jelzést. Akkor lesz hasznos, amikor a jelenlegi aktivitást a korábbihoz méri.
Kitörés megerősítése. Amikor az ár áttör egy szintet és a tick volume közben látványosan megugrik, több szereplő áll a mozgás mögött. Amikor ugyanaz a szint csendben törik át, az előző órákéval megegyező aktivitás mellett, gyengébb a jelzés.
Bizonytalanság. A fenti 2. példa pontosan ez az eset. A magas tick volume szűk gyertyatest mellett nem erőt jelent, hanem azt, hogy az ár sokat járt és sehová nem jutott.
Napi ritmus. A forex aktivitásának szabályos alakja van aszerint, mely tőzsdék vannak nyitva. A legmagasabb a londoni és a New York-i szakasz átfedésében, a legalacsonyabb az ázsiai délutánon. A tick volume hűen követi ezt a ritmust, így ellenőrizheti vele, hogy a jelenlegi aktivitás a napszakhoz képest szokásos-e vagy szokatlanul magas.
Ellenőrzés határidős piacon. Ha valós volumenre van szüksége a devizáknál, van rá út. A devizahatáridős kontraktusokkal tőzsdén kereskednek, így ott a volumen közzétett. Az euró határidős kontraktus hozzávetőleges ellenőrzésként használható arra, amit a tick volume az azonnali EUR/USD páron mutat.
Összegzés
A tick volume nem a volumen gyengébb változata, hanem másik mutató. Azt méri, milyen gyakran mozdult az ár, nem azt, mennyi pénz áramlott. A forexen ez az egyetlen, amivel egy átlagos kereskedő rendelkezik, és használható is, amíg két dolgot észben tart: az abszolút érték semmit nem mond, és két platform számait nem hasonlítjuk össze.