Jak rozeznat obchodní cykly na Forexu?

Identifikace tržního trendu a rozpoznání obchodních cyklů

Ve světe obchodování na forexu se často říká, že „tržní trend je váš přítel“. To znamená, že byste jej měli umět identifikovat a poté se jej držet.

Forexové obchodní systémy jsou to, co často nazýváme „reaktivní systémy“. Působí zde mnoho faktorů, které nelze kvantifikovat a měřit, aby tak umožnily efektivnější obchodní rozhodování. Forexoví obchodníci proto obchodují trend. Jinými slovy, snaží se obchody načasovat na příhodnou dobu.

• Nejúspěšnější forexoví obchodníci věří, že trhy kopírují určitý cyklus. Tento cyklus je výsledkem lidského chování na trzích. Zdá se, že v důsledku určitého jednání obchodníků na trhu se tržní trendy opakují. Pokud obchodník dokáže zmapovat tyto trendy a předvídat budoucí pohyby, lze obchodováním na forexu získat solidní příjmy!

Zásadním je však rozpoznat různé fáze forexového trhu a jasně určit, ve které fázi se trh s cizí měnou aktuálně nachází. V tomto článku si vysvětlíme, jak může obchodník rozpoznat čtyři různé fáze obchodního cyklu. Podíváme se také na to, jak může obchodník tyto informace využít k uzavírání ziskových obchodů.

Rovnováha na forexovém trhu

Úspěšné obchodování na forexu tkví v tom pochopit, co je to rovnováha. Rovnováha je správná tržní cena, za kterou by se měny měly v ideálním případě prodávat.

• Pokud je tržní cena pod rovnovážnou hodnotou, pak by měl obchodník otevírat dlouhé obchodní pozice. To znamená, že obchodníci měnové páry nakupují, neboť věří v další růst cen.
• Pokud je tržní cena nad rovnováhou, musí obchodník považovat měnový pár za předražený. V takovém případě obchodníci obchodují tzv. nakrátko – tedy měnové páry prodávají.

Obchodníci na forexovém trhu definují rovnováhu jako klouzavý průměr minulých cen. Klouzavé průměry se počítají pro různé doby trvání. Lze je vypočítat na 50 dní nebo 200 dní nebo tak dále. V závislosti na tom, jak dlouho nebo krátkodobě chce obchodník obchodovat, může použít klouzavý průměr k určení rovnovážné ceny.

Níže se podrobněji podíváme na jednotlivé fáze obchodního cyklu na forexovém trhu.

1. fáze obchodního cyklu: Rozsah

Při absenci jakéhokoli trendu na trhu mají měnové páry tendenci být vázané na rozsah. Pohybují se mezi předvídatelnými denními maximy a minimy. Býci (kupující obchodníci) se snaží zvednout cenu, ale okamžitě narazí na odpor medvědů (prodávající obchodníci). Pokud se cena pohybuje dolů až za daný rozsah, rovnovážné síly opět zvednou ceny zpět do rovnováhy. V takových scénářích by obchodníci měli provádět více krátkodobých obchodů. Obchodníci by měly měnové páry prodat po pohybu pouhých několika pipů, protože v případě, že tak neučiní, ceny klesnou zpět.

Pohyby vázané na rozsah obvykle končí zlomem, což je druhá fáze tohoto cyklu. Čím déle trvají pohyby vázané na rozsah, tím větší je zlom. Někteří účastníci trhu se také mohou pokusit vytvořit falešný vzhled zlomu. Forexoví obchodníci se mohou vyhnout oklamání těmito manipulátory trhu tím, že zkontrolují objem obchodování, ke kterému dochází, aby se ujistili, zda proces zjišťování cen funguje tak, jak by měl.

2. fáze obchodního cyklu: Zlom

Druhá etapa je zlomová. Toto je fáze, kdy trh prolomí svou setrvačnost, což znamená, že pohyby vázané na rozsah jsou v této fázi převedeny na jasné vzestupné nebo sestupné trendy. Fáze zlomu může mít několik podob v závislosti na rychlosti pohybu cen podkladového měnového páru.

• Přímý pohyb nahoru (tzv. Straight Up): Pohyb by mohl směřovat přímo nahoru v případě, že došlo k nějaké drastické změně v podkladové měně. To se děje poměrně rychle a pak dochází k poklesu cen. Obchodníci by měli buď skočit do obchodu, nebo by do něj neměli vcházet vůbec. Vstoupit do tohoto obchodu později by mohlo znamenat čelit poklesu a uzavřít pozici se ztrátou.
• Vyšší vrcholy a hlubší dna (Higher Peaks and Valleys): Pohyb nemusí být tak jednostranný, pokud zlom není způsoben jasně identifikovatelnou změnou. V tomto případě bude trh čelit odporu, když se bude pohybovat nahoru. V každém bodě dosáhne vyšší ceny. Každé dno bude také hlubší než to předchozí. Cena tedy může klesnout ve vztahu k mezilehlým bodům, ale ve srovnání s původní cenou bude pouze růst.

Je důležité si uvědomit, že během této fáze cena klouzavého průměru roste. Právě proto v sobě analýza trendu nese zárodky návratu k rovnováze.

3. fáze obchodního cyklu: Návrat zpět

Tato fáze je charakteristická vyvrcholením cen a návratem k dřívějším cenovým úrovním. V rámci této fáze mohou nastat různé scénáře založené na hybnosti trhů.

• Prudký pokles (Nosedive): Jestliže se fundamentální aspekty měnového páru změní, trh zareaguje velmi rychle. Ceny se během okamžiku sníží o několik procentních bodů. Krátké pozice by měly být obchodníky zaujaty velmi rychle nebo vůbec.
• Klesající vrcholy a propady (Falling Peaks and Troughs): Cena by mohla klesnout v sérii pohybů vrchol-dno. To znamená, že cena nebude klesat přímočaře, nicméně na každé úrovni bude čelit odporu.

V této fázi klouzavý průměr klesá, a proto tato fáze v sobě nese možnost odrazu.

4. fáze obchodního cyklu: Nejistota

Po dokončení býčího (stoupajícího) a medvědího (klesajícího) trendu čelí trh nejistotě. Obchodní cyklus musí začít znovu. Málokdo však dokáže správně odhadnout budoucí postup. Tato fáze se vyznačuje výraznou volatilitou. Vzhledem k tomu, že jakýkoli druh cenové předpovědi je tak obtížný i s pomocí technických indikátorů, forexovým obchodníkům se obecně doporučuje, aby se v této fázi drželi zkrátka a raději neobchodovali.

• About
• Latest Posts

Krpenský Martin

Šéfredaktor at ForexSrovnávač

Regulace • Boj proti podvodům • Tržní analýza

Specializuji se na bezpečnost v oblasti brokerů, s důrazem na rychlé rozpoznání podvodných brokerů a ochranu uživatelů před jejich praktikami. Díky mým zkušenostem s brokerským prostředím a podrobným znalostem regulačních pravidel nejen odhaluji rizika, ale také poskytuji analýzy trhu, které uživatelům pomáhají lépe se orientovat ve finančních příležitostech a hrozbách.

Latest posts by Krpenský Martin (see all)

• Korelace měnových párů na Forexu a Komodit - 4. 12. 2024
• Kontrariánské investování – Investiční strategie úspěšných - 3. 12. 2024
• Free Cash Flow – Volný peněžní tok - 20. 11. 2024